Paano matutukoy kung kailan mamumuhunan sa stock market

Bumili ng Maliit at Magbenta nang Marami

Sinasabi ng matandang kasabihan sa negosyo na kailangan mong bumili ng kaunti at ibenta nang malaki. Nakakagulat na marami ang hindi sumusunod sa prinsipyong ito. Oras at oras muli, tayong mga tao ay nagtatambak sa mga mataas na stock na lumilipad lamang upang hilahin ang kanilang pera kapag nagsimulang mawala ang kanilang ningning.

Upang kumita ng pera sa mga stock, kailangan mong bumili kapag mababa ang presyo. Ang mga kilalang namumuhunan tulad ni Warren Buffet ay bantog sa pagsasabi na kailangan mong "bumili kapag may dugo sa mga lansangan." Ngunit paano mo malalaman kung talagang isang magandang panahon upang bumili? Ilalarawan ng artikulong ito ang mga diskarte na maaari mong gamitin upang makatulong na matukoy ang isang magandang oras upang bumili ng isang stock.

Sa artikulong ito ay gumagamit ako ng data mula sa isang aktwal na stock na pagmamay-ari ko. Gayunpaman, hindi ko ilalantad ang pangalan.

Presyo sa Kita sa Ratio

Ang ratio ng presyo sa mga kita (P / E ratio) ay ang ratio ng presyo ng stock ng isang kumpanya sa mga kita sa bawat bahagi. Ito ay isang sukatan ng kung magkano ang pahalagahan ng isang kumpanya kumpara sa kung magkano ang kikitang pera. Kung ang isang kumpanya ay may mataas na P / E na ratio, nangangahulugan ito na ito ay may napakataas na presyo ng stock kumpara sa dami ng salaping kinikita nito. Ang isang mababang ratio ng P / E ay nangangahulugang ang isang stock ay may mababang presyo ng stock kumpara sa halaga ng perang ginagawa nito. Ang isang mababang P / E ratio ay maaaring magpahiwatig ng isang undervalued stock na maaari mong isaalang-alang ang pagbili, gayunpaman, maraming mga bagay na kailangan mong isaalang-alang kapag sinusuri ang mga ratio ng P / E.

Una, hindi lahat ng mga P / E na ratio ay nilikha pantay. Sa kasaysayan, ang mga namumuhunan ay handang magbayad ng higit pa para sa mabilis na lumalagong mga kumpanya kaysa sa mas matatag, mabagal na lumalagong mga organisasyon. Handa silang tiisin ang mas mataas na mga ratio ng P / E sa mabilis na lumalagong mga kumpanya dahil, kung ang kumpanya ay patuloy na lumalaking mabilis, ang ratio ng P / E ay makakakontrata dahil kumikita ito ng mas maraming pera.

Ang isang mahusay na paraan upang magamit ang isang P / E ratio ay upang ihambing ang kasalukuyang P / E ratio ng stock sa kanyang makasaysayang P / E ratio at ng index ng sektor nito. Ang Morningstar ay isang mahusay na site upang makuha ang impormasyong ito. Halimbawa, sabihin nating interesado ka sa pagbili ng isang stock ng teknolohiya na tatawagin namin ang stock T. Maaari kang pumunta sa Morningstar.com o alinmang site ang pipiliin mo at tingnan ang tsart ng P / E ng stock. Sa tsart sa ibaba, makikita mo na ang ratio ng P / E para sa stock T na kasaysayang umikot sa paligid ng 23 ngunit kasalukuyang 19.

Ang index ng sektor ay isang pangkat ng mga katulad na kumpanya. Halimbawa, ang sektor ng teknolohiya ay binubuo ng mga kumpanya ng teknolohiya habang ang sektor ng pangangalaga ng kalusugan ay binubuo ng mga gumagawa ng droga at ospital at iba pang mga kumpanya na nauugnay sa pangangalaga ng kalusugan. Dahil ang stock T ay isang kumpanya ng teknolohiya, dapat itong ihambing sa S&P Technology Index. Upang hanapin ito, pumunta sa Morningstar at hanapin ang SPDR Technology ETF. Ang mga SPDR ETF ay may mababang gastos na ETF na sumasalamin sa mga karaniwang index at nagbibigay ng isang mabilis at madaling paraan upang suriin ang isang sektor. Kapag tiningnan mo ang ratio ng P / E ng SPDR Technology ETF, makikita mo na ito ay 18, na kung saan ay mas mababa nang bahagya ng stock T. Batay sa ratio ng P / E, ang stock T ay lumilitaw na bahagyang overvalued, kaya maaaring gusto ng isang namumuhunan maghintay hanggang sa mas mababa ang presyo nito bago ito bilhin.

Makasaysayang PE Eatio ng Stock T

10-taong tsart ng PE para sa Stock T

Ano ang Sector Index?

Ang index ng sektor ay isang pangkat ng mga stock na kumakatawan sa isang partikular na sektor. Halimbawa, ang financial index ay binubuo ng mga bangko at kompanya ng seguro, samantalang ang index ng pangangalaga ng kalusugan ay binubuo ng mga gumagawa ng gamot at ospital. Ang ilan sa mga pinaka-karaniwang index ay na-buod sa talahanayan sa ibaba.

Hindi lahat ng mga sektor ay nilikha pantay. Halimbawa sa mabilis na lumalagong mga kumpanya. Ang mga kumpanya ng teknolohiya ay may posibilidad na maging mas mabilis na lumalaki kaysa sa mas luma, mas malalaking mga kumpanya ng parmasyutiko.

Ang isang mahusay na siteto na hanapin ang lahat ng mga index ay nasa CNBC. Ang isang screen shot ng site na iyon ay kasama sa ibaba. Bilang karagdagan, ang mga SPDR ETF ay isang mahusay na paraan upang tingnan ang mga istatistika ng pananalapi ng mga index ng sektor. Sa ibaba mismo ng screen shot ng listahan ng mga index ay isang shot ng screen ng sektor ng teknolohiya ng SPDR na ETF. Pansinin ang listahan ng mga kumpanya na binubuo ng ETF.

Mga Index ng Market

Ang isang Index ay kumakatawan sa isang tukoy na sektor ng merkado tulad ng pangangalaga sa kalusugan o pananalapi. Binubuo ito ng isang pangkat ng mga stock na kumakatawan sa sektor na iyon. Halimbawa, ang index ng pampinansyal ay may kasamang mga stock ng bangko at kumpanya ng seguro. Ang isang mahusay na site upang matingnan ang

Index	Uri ng mga kumpanya na kinatawan
Pinansyal	Mga Bangko, Mga Kumpanya ng Seguro
Mga Industrials	Mga gumagawa ng mabibigat na kagamitan, tagagawa ng tool, mga kumpanya ng kotse
Telecommunications	Mga kumpanyang nagbibigay ng mga serbisyo na wireless at internet
Enerhiya	Mga kumpanya sa paggawa ng langis at gas
Mga utility	Mga Kumpanya ng Elektrisidad at Water Utility
Pangangalaga sa kalusugan	Mga Kumpanya sa Parmasyutiko, Mga Gumagawa ng Medikal na Device
Mga Staples ng Consumer	Mga tagagawa ng Snack Food, Mga Produkto ng Consumer
Hindi Pagpapasya ng Consumer	Restawran,
Mga Minero ng Ginto	Mga kumpanya ng pagmimina ng ginto
Real Estate	Mga Tagabuo ng Bahay, Mga Pagtitiwala sa Real Estate Investment

Ang Holdings sa SPDR Technology Sector ETF

Suriin ang Kakayahang Makinabang ng Kumpanya

Ang pagtukoy kung kailan bibili ng isang stock ay nagsasangkot sa pagtingin sa mga numero at pagtingin sa mismong negosyo. Halimbawa, kapag sinusuri kung bibili ba ng stock T, tiningnan ko ang kalamangan sa kumpetisyon ng kumpanya. Ang partikular na kumpanya na ito ay isang gumagawa ng maliit na tilad na nagdadalubhasa sa paggawa ng mga chips na nagko-convert ng isang signal ng analog sa digital signal. Ito ang teknolohiyang ginagamit ng mga aparato tulad ng Amazon Alexa upang mai-convert ang boses ng isang tao sa isang utos. Bilang karagdagan, ang stock T ay nakatuon sa paggawa ng mga analog chip para magamit sa mga sasakyan, isang mabilis na lumalagong bahagi ng negosyo. Sila ang pinuno ng merkado sa lugar na ito. Ang puwang ng analog chip ay mayroon ding isang mataas na hadlang sa pagpasok, kaya mayroong isang mababang pagkakataon na ang isang kakumpitensya ay maaaring lumabas nang wala kahit saan.

Maghanap ng Mga Opinyon sa Pananaliksik

Maraming mga site na nag-aalok ng mga opinyon sa pagsasaliksik sa mga stock. Nag-aalok ang aking firm ng advisory ng pamumuhunan ng detalyadong mga ulat sa pagtatasa sa mga stock. Ni-rate nila ang isang stock bilang alinman sa isang pagbili, paghawak, o pagbebenta at ipaliwanag ang mga dahilan para sa kanilang opinyon. Kung mamuhunan ka sa pamamagitan ng isang advisory firm magkakaroon ka ng access sa maraming mga dalubhasang opinyon at pagsusuri. Ang isa pang mahusay na mapagkukunan para sa mga opinyon ay Morningstar. Inililista nito kung ano ang tinatasa nito bilang halaga ng isang stock sa isang pahalang na sukat. Sinasabi sa iyo ng isang mabilis na sulyap kung sa palagay ng analis ng anunsyo ang stock ay undervalued at ang antas kung saan ito undervalued. Nag-aalok din ang Morningstar ng isang target na presyo at isang detalyadong stock analysI. Ang aktwal na ulat ng Morningstar para sa stock T ay nakalista sa ibaba. Inililista ito bilang tama sa hangganan sa pagitan ng medyo pinahahalagahan at undervalued.

Pagsama-samahin Lahat

Ang pagpapasya kung kailan mamuhunan sa stock market ay maaaring maging isang napakahusay na karanasan. Habang hindi nila tinutugunan ang lahat ng mga kadahilanan, ang mga prinsipyong inilarawan sa artikulong ito ay nagbibigay ng isang matatag na balangkas para sa pagtukoy kung ang isang stock ay undervalued. Sa buod, kung mayroon kang isang stock na iniisip mong bumili ay inirerekumenda ko:

Suriin ang kasalukuyang presyo sa ratio ng mga kita at suriin kung ito ay mas mataas kaysa sa makasaysayang presyo ng stock sa ratio ng kita at ang presyo sa ratio ng kita ng sektor nito.
Suriin kung ang kumpanya ay may isang mapagkumpitensyang kalamangan sa negosyo o mga negosyo kung saan ito nagpapatakbo.
Suriin ang mga opinyon ng pananaliksik sa stock mula sa mga propesyonal na analista.